<匯港通訊> 建銀國際發報告指,首予中船防務(00317)「優於大市」評級,相信因受惠其技術優勢及600億人民幣的充足訂單,集團盈利將進入爆發期。參考2001-2010周期,基於1倍的市淨率予目標價14港元,仍有53%的上升空間。
報告表示,中船防務截至2024年底,在手訂單可覆蓋至2028年。即使新簽訂單有波動,預計產能剛性仍能維持高位。
另外,因集團母公司重組等問題,於去年末季回調顯著,但建銀國際仍然認爲中船防務的基本面强勁,相信隨著盈利的改善股價亦能恢復漲勢。
(CW)
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